Россияне проедают свои запасы, и доля тех, кто живет от зарплаты до зарплаты, не имея даже самой скромной финансовой подушки безопасности, уже достигла исторического максимума. Однако в стране еще осталось некоторое количество граждан, которые могут позволить себе откладывать деньги на «черный день», но весьма скромные суммы. Их накопления невелики — от нескольких десятков до сотни-другой тысяч рублей — но тем острее встает вопрос сохранения этих сбережений в нынешних непредсказуемых условиях.

Практика показывает

Очевидно, что выбор финансовых инструментов в этом случае невелик. О вложениях в недвижимость и прочие дорогостоящие активы даже говорить не стоит. Золото и паевые инвестиционные фонды, теоретически, более доступны, особенно когда сумма накоплений измеряется все-таки шестизначными цифрами. Но здесь успех инвестиционной стратегии в значительной степени зависит не только от рыночной конъюнктуры, но и от умения спрогнозировать динамику рынков, а иногда и наличия специальных навыков и знаний. Остаются банковские депозиты, а выбор, по сути, сводится к вопросу о том, в какой валюте их открывать.

Если брать период с 2011 по 2015 год, лучшим способом сохранить и приумножить сбережения в России стали долларовые депозиты, пишет РБК со ссылкой на исследование банка «Ренессанс Кредит». Их совокупная доходность за пять лет, выраженная в рублях, составила 209%. Но данный показатель обусловлен масштабным обвалом рубля на рубеже 2014−2015 годов.

Доллар ненадежен

Теоретически, повторение резкой девальвации национальной валюты и сегодня вполне возможно. С другой стороны, отношения России с США настолько напряжены, что хождение американского доллара может вообще оказаться под запретом по политическим мотивам, считает генеральный директор ИКТ Менеджмент Игорь Суздальцев.

«Небольшие сбережения лучше хранить в евро, — сказал он „Ридусу“. — Хранить их в рублях, несмотря на мою поддержку идеи сильного рубля, не советую. Нынешняя политическая элита настолько старательно повторяет ошибки середины 90-х годов, что снижение курса рубля с текущих 67 рублей до 6000 рублей за доллар представляется делом нескольких лет».

Вместе с тем, по оценкам аналитиков «Ренессанс Кредита», даже с учетом прошлогоднего провала национальной валюты, за последние пять лет рублевые банковские депозиты позволили бы заработать почти 50%. При этом эксперты отмечают, что данный инструмент отличается более устойчивой доходностью по сравнению с долларовыми вкладами и напоминает про систему государственного страхования вкладов до 1,4 млн рублей. Валютные депозиты тоже страхуются, но компенсация выплачивается в рублях по курсу ЦБ на момент наступления страхового случая (например, отзыва лицензии у банка).

Лучшие характеристики обоих видов депозитов объединяет такой инструмент, как мультивалютная корзина вкладов, отмечают специалисты. По итогам пяти лет эта стратегия инвестирования позволила бы заработать не менее 129%. Совет раскладывать «яйца» по разным корзинам — один из самых популярных. В частности, его дает бывший министр финансов Алексей Кудрин. В середине марта, выступая перед учениками 6-го класса школы № 17 города Архангельска, которую сам закончил, в рамках Всероссийской недели финансовой грамотности для детей и молодежи под эгидой Минфина, он предложил на перспективу 2−4 года хранить деньги в трех валютах — рублях, долларах США и евро в равных долях.

Плетем корзины

Мультивалютная стратегия хороша для долгосрочных сбережений. Для тех случаев, когда горизонт планирования невелик, традиционный совет большинства экспертов — держать большую часть сбережений в той валюте, в которой предполагается их тратить. Если, например, в течение какого-то обозримого периода человек хочет отправиться в заграничное путешествие, очевидно, что ему есть смысл понемногу приобретать валюту той страны, куда он собирается. А если предстоят серьезные расходы в рублях, на обменных операциях можно больше проиграть, нежели выиграть.

По данным ВЦИОМ, в феврале доля россиян, хранящих сбережения в национальной валюте, составила 57% (в декабре 2015 года — 52%). В целом на протяжении прошлого года она колебалась в пределах 50−58%. Хранящих накопления в долларах и евро немного — по 3% и 2%, соответственно. При этом социологи отмечают, что американскую валюту несколько чаще, чем россияне в среднем, выбирают москвичи и петербуржцы (8%). По состоянию на 1 марта текущего года вообще не имеют финансовых сбережений 39% граждан страны.