Все больше россиян задумываются о необходимости делать сбережения, но доля тех, кто реально копит средства, остается стабильной. При этом они все чаще предпочитают хранить деньги в наличной форме, а не на банковских депозитах, свидетельствуют данные свежего исследования аналитического центра НАФИ.

За последние три года число россиян, которые полагают, что сейчас хорошее время, чтобы делать сбережения, выросло вдвое — с 11% в 2016-м до 23% в 2019-м. Количество респондентов, считающих, что момент для откладывания денег неподходящий, напротив, сократилось с 35% до 24%.

Тем не менее сегодня имеют накопления менее трети граждан — 31%. Но это все же на 4% больше, чем в 2016 году. А вот сумма, которую россияне считают сбережениями, уменьшилась за последние шесть лет: в 2013 году накоплениями считали примерно 200 тысяч рублей, в 2019 году — 100 тысяч рублей.

Сбережения — производная от доходов, поясняет профессор кафедры финансового менеджмента РЭУ имени Г. В. Плеханова Константин Ордов. Эта цифра отражает понимание того, сколько денег люди могут выделить из своего семейного бюджета для накоплений на черный день. И ее двукратное сокращение является прямым следствием пятилетнего падения доходов населения.

Вместе с тем, по данным НАФИ, среди имеющих накопления россиян за два года выросло число тех, у кого размер сбережений увеличился (23% — в 2017 году, 35% — в 2019 году).

Декларации и возможности

© Игорь Ставцев/Коллаж/Ridus

С помощью сбережений люди пытаются застраховать себя от наступления каких-то негативных событий — потери работы, выхода на пенсию, проблем со здоровьем и т. д. И за пятилетний период отсутствия роста доходов в России было достаточно поводов для того, чтобы доля тех, кто понимает всю важность наличия сбережений на черный день, возрастала.

Первоначально, вполне вероятно, многим казалось, что трудности временные и доступность кредитов позволит пережить их достаточно легко и просто. А сейчас люди начинают осознавать, что все это всерьез и надолго, а кредиты требуют процентного обслуживания и возврата и точно не являются заменой дохода, — отмечает Ордов.

По его словам, это вполне может коррелировать с замедлением темпов роста потребительского кредитования. С другой стороны, тот факт, что россияне начинают в большей степени задумываться о необходимости сбережений, может показывать, что у них начинают появляться свободные деньги, которые можно отложить, допускает эксперт. Еще один побудительный мотив — снижение инфляции: люди меньше опасаются того, что она сожрет их накопления.

Однако 69% россиян вовсе не делают сбережений. Из них только половина (51%) уверены, что в ближайший год не смогут накопить средства, а каждый пятый (21%) и вовсе считает, что вероятность отложить деньги в ближайшее время для него только уменьшится. Чуть меньше респондентов (17%) надеются, что их шансы накопить определенную сумму в следующие 12 месяцев возрастут, а значит, они, возможно, начнут делать сбережения.

А может, и не начнут. Декларация о намерениях далеко не всегда воплощается в реальные действия, напоминает директор информационно-аналитического центра «Альпари» Александр Разуваев. Люди заявляют, что деньги надо сберегать, но в реальности все свободные средства продолжают тратить. По словам эксперта, это национальная особенность россиян и в этом они схожи с американцами, турками и казахами.

Я знаю людей, которые очень хорошо зарабатывают, но тратят все. Так же, как есть люди, которые умом все понимают, но набирают кредитов и живут в кредит. Это еще объяснимо, когда речь идет об ипотеке, особенно если реально негде жить, но есть же случаи, когда в кредит покупают самую крутую тачку или последнюю модель айфона. Люди во многом нерациональны, — рассуждает аналитик.

Матрас или депозит?

© Игорь Ставцев/Коллаж/Ridus

Вернемся к сознательным гражданам, которые деньги все-таки копят. Среди них заметно сократилось число тех, кто считает, что сбережения лучше хранить на рублевых счетах в банке, — с 60% в 2015 году до 46% в 2019-м. При этом с 22 до 28% выросла доля респондентов, полагающих, что средства в банке лучше хранить и на рублевом, и на валютном счетах.

В то же время все больше граждан уверены, что лучше хранить сбережения в наличной форме, чем на банковском счете: в 2015-м этот вариант выбрали 25% россиян, в 2017-м — 31%, в 2019-м — 32%.

Безусловно, это следствие недоверия к банковской системе. И здесь мы можем нарисовать жирный минус ЦБ как регулятору, который не смог добиться прозрачности в подопечных ему кредитных организациях, — говорит Ордов.

В последние годы ЦБ бесконечно отзывает лицензии и делает недостаточно простой и понятной для вкладчиков судьбу возврата их средств — оперативного и в полном объеме, добавляет он, напоминая о скандалах с черными вкладами, когда вкладчики еще и были обязаны доказывать, что действительно хранили в банке свои деньги. Да и сами банки в кризисных ситуациях далеко не всегда ведут себя достаточно корректно по отношению к клиентам, ограничивают сумму снятия наличных с банковского счета и т. д.

И у нас этот опыт уже на подкорке у большинства людей. Они понимают, что банки — не та организация, которая в условиях какого-то кризиса готова им отдать их же деньги, — продолжает аналитик.

Текущая доходность банковских депозитов не покрывает этих рисков. А с учетом того, что ключевая ставка ЦБ продолжает снижаться, процентные ставки по вкладам тоже будут и дальше идти вниз. Другие же инструменты инвестирования для большинства россиян дороги и непонятны. Вот они и хранят деньги под матрасами, причем, скорее всего, в иностранной валюте.

Считается, что для инвестиций на Мосбирже стартовая сумма входа, чтобы игра стоила свеч, начинается примерно от миллиона рублей, говорит Разуваев. Тем, у кого такие запасы имеются, он рекомендует в качестве альтернативы банковским депозитам ликвидные акции российских компаний, таких как Сбербанк, «Роснефть», «Газпром», «Сургутнефтегаз», и народные ОФЗ (недавно Минфин обмолвился о возможности нового выпуска). Если их держать до погашения, доходность будет намного выше, чем в банках, потому что при погашении комиссия не берется.

По словам эксперта, бонды российского Минфина, возможно, одни из самых надежных в мире, потому что размер финансовых резервов России позволяет ей погасить все свои обязательства в один клик мышки. Собственно, и занимает Минфин на внутреннем рынке не ради денег, а лишь для того, чтобы повысить финансовую грамотность населения и приучить его к финансовому рынку.